Форекс начинающим: термины и определения.

Форекс начинающим, часть №2

Брокерские компании - связующее звено между вами (трейдерами) и крупными рыночными игроками (центробанки, инвестиционные компании и т.д.). Они предоставляют вам возможность совершать операции по купле - продаже валюты.

Принципы маржинальной торговли. Перед началом торговли вы заключаете договор с брокерской кампанией и перечисляете на свой счет некоторую сумму денег (маржу), ее величина будет зависеть от условий брокера (от 1 до 10 000 долларов). Это ваш капитал,с помощью которого вы будете зарабатывать деньги. Одновременно ваш капитал является страховым взносом, который не даст брокеру уйти в убыток при вашей торговле.

К примеру вы перечислили 1000 долларов на свой торговый счет. Брокер в свою очередь предоставляет вам кредитное плечо (рычаг). У разных брокеров оно различается и обычно бывает в диапазоне от 10 до 100. Это значит, что ваши 1000 долларов на момент торговли превращаются в 10 000 - 100 000. Вы не обязательно должны работать сразу всей суммой. Торговля на рынке ведется лотами (lot). Минимальный лот обычно составляет 10 000. Естественно вы не сможете снять эту сумму со счета. Этот кредит предназначен только для покупки или продажи валюты. По завершении сделки вы обязаны вернуть его кредитору в полном объеме. Вам остается ваш депозит и прибыль от совершения сделки.

Пример: Ваш депозит 1 000 USD (доллары США), кредитное плечо 1:100. Максимальный лот составляет 100 000 USD (1 000*100). Вы производите операцию по покупке (buy) EUR (евро) за USD по максимальному лоту. На момент покупки EUR, его курс составляет 1.2500 USD за 1 EUR. За 100 000 USD вы покупаете 80 000 EUR (100 000:1.2500) рассчитывая на то, курс евро к доллару будет повышаться. За день курс повысился на 100 пунктов и к концу дня составил 1.2600 USD за 1 EUR. Вы продаете (sell) 80 000 EUR за доллары и получаете 100 800 USD (80 000*1.2600). Вы возвращаете брокеру кредит 100 000 USD, а 800 USD переходят на ваш баланс. Следовательно ваша прибыль составила 800 долларов. Допустим цена пошла, не в нужную для вас, сторону. При этом ваш брокер закроет принудительно позицию как только убыток составит 1 000 долларов. Конечно вы можете закрыть позицию в любое время и не дожидаться худшего сценария. Для этого вы можете использовать в открытом ордере так называемый stop - loss (ограничитель убытков. Об этом поговорим ниже.

Каждая сделка состоит из двух частей: открытие позиции и закрытие позиции. Каждый раз вы задаете приказ брокеру на покупку или продажу той или иной валюты, за определенное количество другой валюты. Валюты на форексе торгуются парами. Одна валюта называется базовой, вторая котируемой. Базовая валюта всегда стоит на первом месте. В паре EUR/USD базовой является евро, в паре USD/CHF базовой является доллар.

Котировка валюты - это стоимость одной валюты, которая выражена в единицах другой валюты. Котировка состоит из двух цифр. Первая - это бит (bid) - цена по которой вы продаете базовую валюту, вторая - аск (ask) - цена по которой вы покупаете базовую валюту за котируемую. Например bid - 1.2510 ask - 1.2515. Разница между бит и аск называется спред.

Спред - это основной источник дохода брокера. Именно на разнице курсов покупки и продажи брокеры получают свою прибыль. Размер спреда зависит от валютной пары, рынка, суммы сделки и т. д. При выборе брокерской компании следует учитывать размер предоставляемого спреда. Слишком большой спред не выгоден вам. Еще несколько слов о котировках. Котировки бывают прямыми и косвенными. Прямая котировка - это количество национальной валюты за единицу иностранной. Косвенная котировка - это количество иностранной валюты за единицу национальной.

Валютные операции на форексе проходят не только при участие доллара. Курс обмена валют без участия доллара называется кросс - курсом. Наибольшее значение и объемы торговли имеют следующие кросс - курсы: EUR/GBP, EUR/JPY, EUR/CHF и другие.

В примере представленном выше, мы рассматривали увеличение цены на 100 пунктов. Итак что это такое? Пункт (pips, point) - это минимальное изменение котировки. Большинство валют котируются с точностью до 0.0001. Фигура (figure) - это изменение котировки на 100 пунктов.

Сделки на форексе заключаются двумя способами. В первом случае вы дожидаетесь момента, при котором котировка достигает, нужного для вас, значения и отдаете приказ брокеру вручную на открытие или закрытие позиции. Во втором случае вы ставите ордер - это приказ на покупку - продажу валюты по выбранному вами курсу. Во втором примере, брокер автоматически выполнит ваш приказ, при достижении котировкой значения, которое указано в ордере. Это очень удобно когда вы постоянно не можете находиться у монитора.

Ордера бывают: стоп - ордер (stop -loss) и лимит - ордер (take - profit). Стоп - ордер необходим чтобы ограничивать ваш убыток до определенного уровня, в случае если цена двигается в невыгодную сторону.

Пример: Вы открыли позицию: buy EUR/USD 100 000 по курсу 1.2550. Затем разместили стоп - ордер на уровне 1.2510. Т. е вы заранее ограничиваете свои возможные убытки. Если цена пойдет в невыгодную для вас сторону, то при достижении ценой отметки 1.2510, брокер автоматически закроет позицию и этим уменьшит ваши убытки. Лимит - ордер используется для фиксации прибыли.

Пример: Вы открыли позицию: buy EUR/USD 100 000 по курсу 1.2550. Затем вы устанавливаете лимит - ордер на уровне 1.2595. Т.е если цена евро относительно доллара достигнет отметки 1.2595, ордер будет также автоматически закрыт вашим брокером. Этим вы зафиксируете вашу прибыль.

Стоп - ордера, в зависимости от брокера, могут исполняться по разному. Может быть так, что закрытие позиции будет происходить точно по курсу указанному в ордере. В другом случае приказ исполняется по котировке, следующей (по времени) за указанный в ордере - эта котировка может несколько отличаться от значения указанного в ордере. Такое явление называется проскальзыванием (slippage). Естественно , что для вас более выгоден первый вариант. Открытая позиция - состояние когда ваш баланс подвержен риску от изменения курса валюты. Если вы покупаете валюту, то вы открываете длинную позицию, если продаете, то открываете короткую позицию.

Вы можете держать открытой позицию сколько угодно долго, если позволяет ваш баланс. Если к концу дня вы не закрыли позицию, то происходит ее перенос на следующий день (roll - over). В зависимости от направления позиции (buy или sell) вы платите некоторую сумму за перенос открытой позиции.

Закрытие позиции является более важным и ответственным шагом, чем открытие. Именно при закрытие вы получаете на свой счет прибыль или убыток. Правильно закрыть позицию - это значит получить наибольшую прибыль или минимизировать убыток. Вы должны четко представлять при каком развитие событий вы будете осуществлять выход из рынка. В этом вам могут пригодиться стоп - приказы и лимит -ордера. Установка фиксатора прибыли может привести к недополучению прибыли, если курс продолжает двигаться в нужную для вас сторону, после закрытия ордера. При такой ситуации вы можете использовать метод "поджатия прибыли", т. е. вы будете переносить лимит - ордер на определенное количество пунктов к текущей цене в направлении движения курса. Или же вы можете использовать трейлинг - стоп (traling-stop). Это автоматическое подтягивание стоп - ордера за текущей ценой. Вы будете использовать тот метод, который вам больше подходит. Например если у вас есть возможность постоянно находиться у монитора, то вы будете сами фиксировать необходимую вам прибыль. Если же вы не можете постоянно следить за курсами, то лучше использовать traling-stop. Этим вы и сможете зафиксировать прибыль и не "уйдете в минус".

Вот основные определения рынка форекс. Далее мы рассмотрим советы для начинающих трейдеров.

Форекс начинающим: основные понятия.

Форекс начинающим: советы начинающим трейдерам.

Форекс начинающим: популярные вопросы о валютном рынке.